摘要:公允价值作为一项重要的计量属性,必然对我国企业参与国际化的竞争产生巨大的推动作用。文章从公允价值的内涵和计量层级入手,分析了我国现阶段运用公允价值存在的一些现实问题,并提出了相应的解决措施。
关键词:新会计准则;公允价值;存在问题;策略
一、引言
公允价值计量得到了国际金融界的广泛接受和应用,主要原因就是公允价值更具有信息相关性,它能够及时、公正、透明地披露金融资产或负债的现金流入和潜在流出。金融监管机构也可以以此对市场进行风险监管,防范和化解金融风险,保持市场的稳定有序发展。随着国际经济一体化,我国会计准则也需逐步国际化,公允价值的运用则是我国实现国际会计趋同的关键一步。2006年2月份财政部颁布了我国新会计准则,其中公允价值作为一个重要的会计计量属性得到具体运用。在已发布的38个具体准则中涉及会计要素计量的有30个。在这30个涉及会计要素计量的准则中有17个程度不同地运用了公允价值计量属性,涉及范围之大是显然的。因此,探讨公允价值在新会计准则中的计量问题,对我国会计的理论和实践有重要的现实意义。
二、公允价值的内涵及计量
公允价值是一个广泛而又抽象的概念,国外如美国公认会计原则(GAAP)、美国证券委员会(SEC)、国际评估准则委员会(IVSC)、国际会计准则委员会(IASC)和美国财务会计准则委员会(FASB)都曾经对其作出相关定义。IASC的32号公告中将公允价值定义为:在一项公平交易中,由熟悉情况并自愿交易的双方,能将一项资产进行交换或将一项负债进行结算的金额。英国会计准则委员会(ASB)将公允价值定义为:公允价值是熟悉情况并愿意的双方在公平交易而不是强迫或清算销售中能够交换资产或负债的金额。FASB将公允价值定义为:在自愿的各方进行当前交易中,即在非强制或清算性出售交易中,买卖一项资产(承担或结算一项负债)所采用的金额。我国新《企业会计准则》将公允价值解释为:在公平交易中,熟悉情况的双方,自愿进行资产交换或负债清偿的金额。虽然,会计界对公允价值的表述并不完全一致,对公允价值概念的理解也不尽相同,但都强调了“公平价格”和“双方自愿”的原则,都体现了公允价值的本质属性――公允性。
依据当前市场环境和实务惯例,FASB和国际会计准则理事会(IASB)均制定了用于指导具体公允价值计量操作的一般原则,即公允价值的计量层级。FASB在《财务会计准则公告第157号――公允价值计量》(SFAS157)中将计量所用的参数划分为3个层级:一是在计量日报告主体可获得的相同资产或负债不需调整的市场报价,这为公允价值提供了最为可靠的数据;二是活跃市场中无该资产和负债的报价,但存在类似资产和负债的报价,故可用类似资产和负债的市场报价代替报告主体对该资产和负债的估值;三是不存在活跃市场,无法确切地观察到资产的市场价值,因此需要借助计量模型对资产进行估值,即假设该资产将要出售,其价格是多少。
三、公允价值在计量方面存在的问题
计量方法制约着公允价值理论的完善和应用,理论的发展又推动方法的完善。如何进行公允价值计量是目前影响职业认同和应用的瓶颈。主要存在的问题主要包含以下几个方面:
(一)公允价值计量可靠性的受到质疑
与历史成本计量相比,公允价值会计信息具有高度相关性,但是可靠性方面存在一定问题。会计信息的相关性和可靠性一直以来很难同时得到满足。从我国的现状来看,证券交易市场、产权交易市场、生产资料市场等都不成熟,价格难以真正反映价值,绝大多数资产的公允市价难以获得。虽然在不存在相关资产的活跃市场时也可以运用现值技术等估计公允价值,但现阶段未来现金流量以及折现率的信息都很缺乏。判断常常具有很大的不确定性,现值的主观估计成分偏大。这些原因不但影响了会计数据的客观性,也导致了其计量的不准确,其可靠性也大大减弱。
(二)公允价值可操作性难度较大
公允价值计量的难点就在于公允价值的确定。一方面,企业的资产种类繁多,不同的资产处于不同的市场环境中,市场信息的真实性难以辨认;并且不存在活跃市场的资产,交易价格的判断难度也较大,在实际工作中,只能大致地估计或采取近似价值的操作。另一方面,对公允价值的判断采用将未来现金流量按一定的期望报酬率折算成现在的现金价值的现值计量,因不同投资者之间、投资者与管理当局之间对投资的期望报酬率不可能完全统一,对未来现金流量的估计具有较大的不确定性,这同样导致在具体的技术操作上难度较大。
(三)公允价值信息的获取成本较高
公允价值的获取成本是使用公允价值计量必须考虑的重要因素。由于公允价值计量属性是动态计量属性,这就要求企业会计人员在每个会计期末根据各种因素,对资产和负债的公允价值做出认定。目前,我国市场化程度不是很高,企业大多数资产、负债项目无法直接取自活跃市场上的公开标价,通常只有通过资产评估的方式才能获取到被广泛认可的公允价值,这无疑会提高公允价值计量的获取成本。同时,在实际操作中很多会计人员对公允价值的应用十分陌生,要掌握新会计准则的具体运用,还必须对会计从业人员加强培训。另外,为了预防利用公允价值计量进行盈余操作,须增加监管成本。总之,就当前我国的市场环境而言,要运用公允价值计量属性提高财务信息的相关性和可靠性,其获取成本必然会偏高一些。
(四)会计环境缺陷致使公允价值难以“公允”
由于我国市场经济发展尚不完善。诸如,尚未建立完善的监督机制,交易市场仍然不够规范,某些领域缺乏公开、活跃的市场。再加上我国仍存在大量国有大型企业。其人事权、财权等与政府还有着千丝万缕的关系,它们从事的一些交易不是建立在公平竞争的基础之上,由此所反映的会计信息很难说是公允的。另外,如果没有市价或市价不可靠时,会计人员还需利用各种估价技术,参考本质上具有相同条件和特征的另一项资产交易的现行市价、折现率等交易条件来确定一个合理的公允价值。事实上,及时准确地确定公允价值,以我国目前会计核算的条件是相当困难的。主要原因在于我国会计电算化仍然不够普及,并且大都是使用最基本的会计核算软件,各种会计分析、管理软件还很少见。特别是由于国家整个市场网络还没有完全形成,企业与市场的信息无法实现实时在线的联系,仍靠手工处理,这显然不利于会计人员对市场价格和具有相同本质的其他资产市价的及时收集。
(五)会计人员素质面临的挑战
公允价值的确定需要依靠会计人员的职业判断。公允价值存在着缺乏可靠性的致命弱点,在操作上很大程度地受到主观因素的影响。会计人员素质的高低便成为公允价值确定的又一重要因素。在当今经济快速发展的社会,人的趋利动机越发明显。在利益所带来的巨大诱惑面前,会计人员往往容易丧失道德水准和职业良知,对资产进行虚假评估或不愿意披露详细、真实的信息。低估损失,高估收益,甚至故意以欺诈、舞弊等手段,使会计信息歪曲反映经济活动和会计事项,严重影响会计信息质量。从目前出台的新会计准则看,部分准则存在一些高难度技术,如购买法、计税基础、资产重组等。除了计税基础外,大部分都与公允价值有关。公允价值究其本质是个估计值,会计人员不但是报表的编制者,在新会计准则下还应是估价师,这就需要增加会计人员在这方面的知识,需要系统学习价值评估技术和方法。