人类社会进入21 世纪依赖，美国的货币政策正在逐步放宽，所以影子银行在发展速度上是比较快的，而且在发展的基础上已经能够与传统银行分庭抗衡.随着影子银行的快速扩张，其对于商业银行造成的打击逐渐增强，导致国际金融结构出现了变化，传统银行起到的作用逐渐缩小，与之相对应的是影子银行的地位逐渐稳固起来.但是由于影子银行在创新上具有复杂性的特点，它与金融机构的联系很紧密.此外，影子银行的监管难度目前正在不断提升，给金融体系带来了一定的威胁.
1 相关理论概述
1.1 影子银行的概念
与西方很多发达国家进行比较，我国的影子银行起步比较晚，还处在发展阶段.如果从狭义的角度来看，影子银行指的就是可以履行银行功能，却能够避开银行的监管，并且与传统观银行类似的这样的实体;如果从广义的角度进行定义，影子银行指的就是那些替代了传统银行一部分功能，属于非银行的金融机构.
从我国目前影子银行的主要形式来看有小额贷款和私募股权基金等.综合国内外对于影子银行的定义，可以将其概括为：影子银行启示就是指与传统银行具有类似功能，但是却不受银行监管，具有融资代管中介功能的一种中介结构的总称.与发达国家比较，我国的影子银行相对分散，是独立存在的一种状态，而国外则早就已经开始作为一个整体而存在.
1.2 影子银行的特点
如果与传统的银行进行比较，会发现影子银行具有下述几个比较突出的忒点：
第一，风险大.由于银行对影子银行的监管比较少，所以其利率杠杆表现出来自然就较高，如果不加以流动性救助，那么必定会导致自己断裂情况的出现，这时候所引发的风险必定要比商业银行高，而且是无法进行预料的.
第二，资金的来源不稳定.影子银行的资金是通过融资来获取的，与银行传统的存款进行比较，这种获取资金的方式受到市场的影响是比较大的，因而具有流动性大、来源不稳定的突出特点.
第三，利率较高.影子银行的借贷利率是通过借贷双方进行协商后而共同确定的，正是因为这种高借贷利率的突出特点，才使得影子银行的业务范围正在不断的进行扩张，继而影响到了传统银行的发展.
2 我国影子银行监管的问题分析
2.1 金融监管体制不完善
对我国目前的具体情况进行分析可以看到，金融市场的发展不够完善，缺少创新，所以风险较低，但监管部门过于重视微观影响，例如防止违规操作等，忽视了系统性的风险造成的宏观影响.金融危机出现后，一些发达国家逐渐认识到最佳的监管制度应当与一个国家的政治与经济都相适应.金融危机的出现，正是因为各个国家的金融监管都已经忽略了的宏观的影响，没有对系统性的风险进行监控.随着银行证券以及保险行业的混合发展，我国现行的监管模式已经无法适应市场的需求，且由于监管机构的立场不同，导致原本透明度就不够的影子银行开展的金融活动无法得到监管，很容易影响资本市场的稳定性.随着影子银行的发展，当今的金融体系的业务逐渐多元化，而影子银行自身具有多种职能，因此一直没有受到银行的监管，假如由过于单一的结构进行监管，很容易出现冲突，虽然监管机构也意识到了这一点，还仍旧没有建立起涵盖整个金融体系的管理体系，在出现责任问题时，无法准确的追究责任，影响了监管的效率.
2.2 金融监管法律与制度不完善
对于相应条款的完善可以保证监管工作具有实效性，但是我国对于影子银行的监管体系目前却缺少可调整性.一些经济体制较为发达的地区已经具备了完善的金融监管法律，但随着内部经济环境的转变，加上金融监管法律体系知识初步完成，金融法律与实际不能够密切结合，这无形中就使得监管难度增大.比如一些信托公司等需要的法律还没有指定，对于影子银行的监管体系通常也是以行政性规定为主，没有针对市场化的监管手段进行研究等，由于没有完善的法律作为支撑，导致监管较为困难.
2.3 没有监管协调机制匹配
在分业监管的体系中，中央银行等职责较为明确，对于影子银行的跨行业等特点不熟悉，无法直接确定监管机构，导致监管过程中出现了极为严重的脱节现象.我国目前监管没有制度性，各个监管机构因为坚守自己的职责而忽视整体的情况时有发生.如今，我国不仅仅缺乏有效的监管协调制度，且还缺少了能够担当监管组织与协调工作的角色.上述问题均会造成监管环节出现漏洞或者监管真空的现象，且由于信息资料不完整，对于影子银行的总体信用缺乏有效的统计，无法及时的分析影子银行的风险.
2.4 行政化金融管制过于严格
目前我国的监管体系通常是由保险监督会以及银行监督会等进行分业监管，这些部门都从属于国务院，因此在实施监管的过程中，监管机构的权利过大，基本上都是服从于中央的的指令，毫无独立性可言.另外，由于一些监管机构的权限较大，加上没有相关的法律对其进行规范，在解决实际问题的过程中，按照文件随意行使权利的事情经常出现.在制定相应法律的过程中，通常较为关注如何保障监管机构行使权力，没有充分的考虑到社会公共利益.综上所述，正是因为我国在金融体系方面的监管过于严格，所以导致其创新发展受到了一定的阻碍.
3 完善影子银行的监管措施
3.1 构建完善的金融监管体制
在对影子银行进行监管的过程中，必须要密切关注金融经营模式的转变同金融机构以及市场之间的关系，尤其是影子银行同商业银行之间的这种关系，重点监控风险.在进行监管的时候，必须要以整体金融嘻嘻为主，对于独立金融机构与市场之间的作用要重点关注，有效地进行系统性风险的预防，继而维护整个金融行业所应该具有的稳定性.可以向发达国家学习，根据他们的经验，赋予人行更大的监管权力，以便能够实现最终的统一管理，促进整个金融行业继续稳定持续发展.
3.2 完善金融监管法律制度
影子银行所具有的一个最为突出的特点就是信息不对称，只有对信息有一个比较完整的了解，无论是监管机构还是市场参与者才能够对影子银行的发展有一个全面地洞悉，从而对风险进行有效识别，采取科学有效的措施.由此可见，及时获取相应的金融统计数据是对影子银行进行风险评估的最为重要的一个前提.但目前我国的金融监管法律制度不够完善，且监管部门还没有意识到影子银行存在的问题，因此无法从我国的监管机构中找到银行理财等与影子银行相关的统计资料，因此建立起完善的法律制度，是监管影子银行的基础.完善相关的法律制度，就能够有效地对不同类型的影子银行来进行界定，并且据此来确定监管的主体及形式.除此之外，应该在原有基础上提高信息披露的透明度，对于影子银行体系的风险要进行全面检测与判断，发现问题后要使用行之有效的措施予以控制.
3.3 设立相应的监管协调机制匹配
从近些年来的发展来看，一部分传统监管机构面对各种变化已经不能够适应银行活动同资本市场联系的这样一种环境，所以通常会出现监管不到位.自世界经济危机爆发后，在国际上对于金融监管的建设在原有基础上进一步加强，使得金融交易行为得到有效规范，更好地保护了广大消费者的权益，审慎风险管理与其他制度相结合的监管模式应运而生.对于我国而言也积极借鉴先进的经验，将审慎管理同行为管理进行了密切结合，进一步使得金融市场的交易行为得到了规范.
3.4 适当调整金融管制
金融危机爆发之后，使得监管机构没有对次级贷款证券等为主的影子银行的监管重视不够这一突出问题暴露出来.也就是说，在金融危机之前，并未对其进行有效监管，基本上是通过柜台交易来进行的，只要存在购买方，那么影子银行就能够自由地进入金融市场，这就直接导致了各种复杂的金融产品层出不穷，尤其是那些具有虚假信用的产品的涌入，市场顺序被严重打乱.金融危机后，国际上并未对影子银行进行过多地干预，只不过在原有的基础上建立了相应的监管框架.目前从我国的现实情况来看，影子银行还不够发达，但是监管部门对于金融创新的干预却比较多，甚至不允许相关的信托业务和银行理财进入，此种监管手段虽然能够在一定程度上避免经济主体出现风险，但却影响了金融机构的创新，致使一些金融产品与服务供给不足，阻碍了金融市场的进一步发展.在我国，资产证券化取得了长足的发展，其信用级别也比较高，所以位于现象比较少.从这个角度进行分析，进一步极大资产证券化，就能够使得资产的流动性得到有效提高，将一些存在于银行之中的风险进行分散，而且还能够为我国的证券市场提供一些心得品种.为了能够使得我国的影子银行健康持续地保持良好的发展，应该将目前采取的行政监管转变为依法监管，进一步来增加内部控制和外部监管，这样就能够有效降低监管的成本.
4 结论
随着社会的发展，金融创新也在不断发展，影子银行已经成为了近些年来我国金融行业的一种全新的模式.毋庸置疑，影子银行对于传统银行的空缺进行了一定程度的填补，但是其这种快速扩张无疑也具有一定风险，最为汉族要的就是一些理财产品以及信贷贷款无法兑现.如果不对影子银行进行有效监管，那么整个金融市场的秩序肯定会被扰乱.所以，对于我国而言，必须要构建起一整套完善的金融监管法律制度体系，适当地对金融管制进行调整，加快相应的高素质人才的培养.这样一来，对影子银行进行有效监管，就能够进一步来规范我国的市场秩序.
